Cara Lapor Pajak Bagi Investor Saham

Belakangan ini penulis banyak menerima pertanyaan soal bagaimana cara melaporkan pajak bagi investor saham, dan ini menunjukkan bahwa sepertinya masih ada banyak investor yang belum aware soal pajak ini, termasuk mungkin tidak pernah melaporkan Surat Pajak Tahunan (SPT). Padahal ketika membuka rekening di sekuritas maka salah satu syaratnya harus punya Nomor Pokok Wajib Pajak (NPWP), dan pemilik NPWP wajib melaporkan SPT setiap tahun. Thanks to kebijakan tax amnesty, para investor belakangan ini mulai sadar soal kewajiban pajaknya, dan jika anda termasuk yang masih bingung soal pajak ini maka disini kita akan membahasnya secara lengkap. Okey, kita langsung saja.

Secara umum, para wajib pajak (WP), entah itu WP perorangan maupun perusahaan, dikenakan dua macam pajak, yakni Pajak Pertambahan Nilai (PPN), dan Pajak Penghasilan (PPh). Tarif PPN adalah 10% dari nilai omzet, dan itu hanya dikenakan kepada perusahaan atau perorangan yang memiliki usaha dengan omzet Rp4.8 milyar atau lebih per tahun. Sementara untuk PPh, tarifnya 25% dari nilai laba bersih untuk perusahaan, 1% dari nilai omzet untuk usaha atas nama perorangan (misalnya pemilik toko yang mengoperasikan tokonya atas nama pribadi) dengan omzet kurang dari Rp4.8 milyar per tahun, dan antara 5 hingga 30% untuk perorangan, tergantung seberapa besar penghasilan bersih orang tersebut setelah dikurangi PTKP/penghasilan tidak kena pajak dan poin-poin pengurang lainnya, dalam satu tahun.

Lalu bagaimana jika pekerjaan kita adalah investor saham?

Mungkin banyak yang belum tahu, tapi keuntungan dari investasi saham itu tidak dikenakan pajak, sebab itu bukanlah penghasilan, melainkan hasil/return investasi, atau disebut juga capital gain. Jadi kalau anda pada awal tahun menyetor dana ke sekuritas Rp100 juta, dan di akhir tahun nilai porto anda tumbuh menjadi Rp130 juta, maka profit Rp30 juta itu tidak perlu ditulis sebagai penghasilan, melainkan cukup tulis saja di daftar aset yang anda miliki, bahwa anda sekarang memiliki aset berupa saham senilai Rp130 juta.

Dan itu karena, sebagai investor saham, anda dianggap sebagai pemilik dari perusahaan yang anda beli sahamnya, sehingga dengan demikian anda sejak awal sudah membayar pajak melalui perusahaan yang anda miliki tersebut. Misalnya pada awal tahun anda beli saham A, sebuah perusahaan dengan aset bersih Rp1 trilyun, dan di tahun tersebut A menghasilkan laba bersih sebesar Rp200 milyar. Sehingga pada akhir tahun nilai aset bersih A tumbuh menjadi Rp1.2 trilyun, dan demikian pula harga sahamnya ikut naik sehingga anda memperoleh profit/capital gain.

Yang perlu dicatat disini adalah, dari laba bersih perusahaan sebesar Rp200 milyar tadi, itu sudah dipotong PPh. Jadi sekali lagi, anda sebagai pemilik perusahaan sudah membayar pajak melalui perusahaan, dan keuntungan investasi anda sudah berstatus net tanpa perlu bayar pajak lagi.

Meski demikian, investor saham justru dikenakan dua pajak tambahan diluar PPh (dimana PPh ini sudah dibayar oleh perusahaan yang anda beli sahamnya). Yang pertama adalah pajak penjualan saham, dan kedua adalah pajak dividen. Sekilas, tarif pajak penjualan saham tampak kecil, hanya 0.1% dari nilai saham yang anda jual. Tapi jika anda termasuk trader yang aktif jual beli saham, maka artinya setiap kali anda membeli saham lalu menjualnya tak lama kemudian, anda akan kena tarif 0.1% tersebut. Dan jika anda melakukan jual beli saham sebanyak 100 kali dalam setahun (setahun ya, bukan sebulan), maka artinya pajaknya 0.1% x 100 = 10%. Ini artinya kalau modal anda Rp1 milyar dan anda hobi tik tok, maka dalam setahun anda akan secara otomatis membayar pajak Rp100 juta, belum termasuk pajak dividen!

Sementara jika anda memperoleh dividen maka dividen tersebut akan otomatis dipotong pajak sebesar 10%, dan menurut penulis sendiri ini tidak adil, karena yang namanya dividen itu diambil dari laba bersih perusahaan yang sudah dipotong PPh, sehingga kita sebagai investor/pemilik perusahaan membayar pajaknya dua kali. However, bagi pemodal besar maka ada cara agar anda tidak perlu membayar pajak dividen tersebut, yakni anda buka rekening di sekuritas atas nama perusahaan/PT, kemudian anda akuisisi saham suatu perusahaan minimal sebanyak 25% dari total jumlah saham beredar. Dengan cara inilah, ketika anda menerima dividen maka pajak dividen-nya adalah 0%, tapi anda mungkin tidak akan memperoleh capital gain, karena anda akan kesulitan menjual saham sebanyak itu ke investor publik (jadi hanya bisa untuk investasi jangka panjaaaaang).

Baik itu pajak penjualan saham maupun pajak dividen, keduanya sudah secara otomatis dipotong dari nilai portofolio, setiap kali anda menjual saham dan memperoleh dividen. Karena itulah, jika sumber penghasilan anda murni hanya dari investasi saham, maka SPT anda setiap tahunnya berstatus nihil, karena anda tidak perlu membayar pajak apapun lagi. Namun demikian anda tidak perlu khawatir, karena pada kenyataannya anda justru sudah membayar pajak yang jauh lebih besar dibanding orang lain yang bukan investor.

Namun sebagai wajib pajak, anda tetap harus mengisi SPT, dan di SPT tersebut anda tinggal mencantumkan berapa nilai portofolio investasi anda (saham + dana cash, jika ada) pada akhir tahun, yakni per tanggal 31 Desember, dan datanya bisa minta ke sekuritas. Anda tidak perlu mencantumkan nilai keuntungan/kerugian dari setiap transaksi jual beli saham yang anda lakukan, ataupun berapa Rupiah dividen yang anda terima. Tapi untuk dividen ini boleh juga dicantumkan, dan sekali lagi anda bisa minta datanya ke sekuritas, dimana disitu juga sudah terdapat informasi pajaknya (yang secara otomatis sudah anda bayar).

Contoh dokumen perolehan dividen yang dikirim sekuritas, termasuk informasi pajaknya.

Tapi kalau anda masih punya penghasilan diluar investasi saham, misalnya seperti penulis yang dapet penghasilan dari seminar dan konsultasi, maka itu harus dilaporkan di SPT, dan dibayar pajaknya.

Cara Ikut Tax Amnesty?

Melalui program tax amnesty, maka setiap orang, baik itu investor saham maupun bukan, memiliki kesempatan untuk memutihkan tunggakan pajaknya, termasuk jika mereka tidak pernah melaporkan SPT selama bertahun-tahun, hanya dengan membayar tarif tebusan sebesar 2% dari nilai aset bersih yang dilaporkan.

Jadi jika anda selama ini sudah melaporkan SPT setiap tahun, namun di SPT tersebut tidak pernah mencantumkan bahwa anda punya investasi di saham, maka anda bisa langsung ke kantor pajak untuk mengisi surat pernyataan bahwa anda punya portofolio saham senilai sekian pada tanggal 31 Desember 2015 lalu (jadi bukan per hari ini), kemudian bayar tarif tebusannya. Jadi kalau nilai portofolio anda adalah Rp100 juta, maka anda harus transfer Rp2 juta, kemudian tunggu surat konfirmasi dari Dirjen Pajak bahwa anda sudah ikut tax amnesty, yang akan dikirim ke alamat anda (sesuai alamat di NPWP) dalam 10 hari kerja. Selesai! Kemudian untuk tahun-tahun selanjutnya anda tinggal melaporkan SPT seperti biasa, dan jangan lupa mencantumkan update nilai porto anda (per akhir tahun tersebut).

Sementara jika anda tidak pernah mengisi SPT, maka pertama-tama anda bisa mengisi SPT untuk tahun 2015 (jadi untuk tahun-tahun sebelumnya tidak usah), dan angka pajaknya dibuat nihil saja (dan pada prakteknya, kalau anda belum berkeluarga dan memiliki penghasilan kurang atau sama dengan Rp4.5 juta per bulan, atau Rp9 juta bagi profesi konsultan/tenaga ahli, maka pajaknya memang nihil. Jika anda sudah berkeluarga dan memiliki penghasilan kurang dari Rp10 juta per bulan, maka kemungkinan pajaknya juga nihil, atau hanya beberapa ratus ribu Rupiah). Tapi kemudian anda langsung melapor lagi/mengisi surat pernyataan bahwa anda punya aset saham senilai sekian, lalu bayar uang tebusannya. Karena judulnya adalah tax amnesty, maka meskipun di SPT di tahun 2015 (yang baru saja anda isi) sebenarnya anda masih harus bayar pajak sekian (jadi SPT-nya seharusnya tidak nihil), namun pajak tersebut sudah secara otomatis diputihkan/dihapus, karena anda sudah mengikuti tax amnesty, atau dengan kata lain anda sudah memperoleh pengampunan pajak.

Dan untuk tahun-tahun berikutnya, anda tinggal lapor SPT seperti biasa, plus jangan lupa bayar pajaknya. However, kemudahan ini mungkin hanya berlaku untuk wajib pajak perorangan. Sementara untuk WP badan/perusahaan atau pemilik usaha, mungkin SPT-nya gak bisa dibuat nihil begitu, tapi untuk lebih detilnya anda bisa datang langsung ke kantor pajak, kemudian tanya ke orang disana. Pengalaman penulis sendiri, mereka ramah-ramah kok! I mean, kita sudah meluangkan waktu untuk datang dalam rangka memenuhi kewajiban kita ke negara, jadi masa iya sih mereka malah kasar ke kita?

Pengumuman: Buku kumpulan analisis saham-saham pilihan edisi Kuartal II 2016 sudah terbit! Anda bisa memperolehnya disini.